來(lái)源|貝多財(cái)經(jīng)
6月20日，山東信通電子股份有限公司（下稱(chēng)“信通電子”，SZ:001388）開(kāi)啟申購(gòu)，將在深圳證券交易所主板上市。本次上市，信通電子的發(fā)行價(jià)為16.42元/股，發(fā)行數(shù)量為3900萬(wàn)股，預(yù)計(jì)募資總額約為6.4億元，募資凈額約5.6億元。
據(jù)貝多財(cái)經(jīng)了解，信通電子的上市進(jìn)程始于2021年9月，該公司預(yù)披露招股書(shū)，準(zhǔn)備在深圳證券交易所主板上市。2023年全面注冊(cè)制實(shí)施后，信通電子平移遞交上市申請(qǐng)，2024年2月上會(huì)并通過(guò)。
本次報(bào)考上市，信通電子原計(jì)劃募資4.75億元，將用于輸電線路立體化巡檢與大數(shù)據(jù)分析平臺(tái)技術(shù)研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目、維?；丶胺?wù)網(wǎng)點(diǎn)建設(shè)項(xiàng)目、信通電子研發(fā)中心項(xiàng)目，以及補(bǔ)充流動(dòng)資金。
據(jù)招股書(shū)介紹，信通電子是一家以電力、通信等特定行業(yè)為核心服務(wù)目標(biāo)的工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)智能終端及系統(tǒng)解決方案提供商，主營(yíng)業(yè)務(wù)旨在通過(guò)工業(yè)物聯(lián)網(wǎng)智能終端及系統(tǒng)解決方案解決客戶(hù)在運(yùn)行維護(hù)環(huán)節(jié)的綜合性智能化運(yùn)維需求。
信通電子在招股書(shū)中稱(chēng)，該公司的主要產(chǎn)品包括輸電線路智能巡檢系統(tǒng)、變電站智能輔控系統(tǒng)、通信綜合運(yùn)維智能終端等，客戶(hù)主要包括電網(wǎng)公司、通信運(yùn)營(yíng)商及為其提供配套產(chǎn)品或服務(wù)的行業(yè)客戶(hù)、電商平臺(tái)以及海外客戶(hù)等。
2022年、2023年和2024年，信通電子的營(yíng)收分別約為7.82億元、9.31億元和10.05億元，凈利潤(rùn)分別約為1.17億元、1.24億元和1.43億元，扣非后凈利潤(rùn)分別約為1.10億元、1.09億元和1.26億元。
按業(yè)務(wù)板塊來(lái)看，信通電子的收入主要來(lái)自輸電線路智能巡檢系統(tǒng)。報(bào)告期內(nèi)，該公司的輸電線路智能巡檢系統(tǒng)收入分別約3.93億元、5.13億元和6.51億元，分別占其主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的50.34%、55.19%和64.88%。
特別說(shuō)明的是，信通電子的主要客戶(hù)集中度較高。報(bào)告期內(nèi)，該公司對(duì)前五大客戶(hù)（同一控制下的合并口徑）的銷(xiāo)售收入分別約為4.03億元、5.04億元和5.76億元，占比分別約51.53%、54.13%和 57.27%。
此外，信通電子預(yù)計(jì)該公司2025年度的營(yíng)收約為11.16億元，同比增長(zhǎng)11.06%；預(yù)計(jì)歸母凈利潤(rùn)約為1.50億元，同比增長(zhǎng)5.40%；預(yù)計(jì)扣非后凈利潤(rùn)約為1.36億元，同比增長(zhǎng)7.91%。
