6月11日，萬物新生集團（下稱“萬物新生”）在美國證券交易委員會（SEC）更新IPO招股書。招股書顯示，萬物新生擬發行1623.3萬股ADS，萬物新生在招股書中稱，預計其首次公開募股價格將在13.00至15.00美元/ADS之間。
按發行價的中位數14.00美元計算，在不考慮超額配售的情況下，本次赴美上市，萬物新生擬合計募資2.27億美元。據了解，萬物新生擬于6月18日在美國紐交所掛牌上市，代碼為“RERE”。
根據招股書，萬物新生的某些現有股東及其附屬公司已表示有興趣認購本次發行總額高達1億美元的ADS。其中，京東擬最多認購5000萬美元ADS，老虎環球基金亦如是，擬最多認購5000萬美元的ADS。
本次赴美上市，萬物新生計劃將募資金額主要用于進一步提升技術能力，提供更多元化的平臺服務，拓展愛回收門店網絡，為拍拍平臺開發新的銷售渠道以及其他一般用途等。
根據公開信息，萬物新生是一家“互聯網+環保”類型的循環經濟企業，旗下業務線包括愛回收（二手3C產品C2B回收平臺）、拍機堂（二手3C產品B2B交易平臺）、拍拍（二手優品B2C零售平臺）及AHS Device（海外業務）等，橫跨產業鏈供需兩端，服務覆蓋從回收、檢測、評級、定價到再銷售的全流程。
根據CIC灼識咨詢報告，按2020年度來看，二手3C交易和服務領域，萬物新生的交易臺數和GMV均位列中國市場第一名（均為支付成交數據），并且高于行業內第二至第五名的總和。
灼識咨詢認為，中國二手電子產品交易和服務市場潛力巨大，過去5年，國內累積下來具有較高價值的二手電子產品數量高達26億臺。預計到2025年中國二手電子產品（包括手機、平板、筆記本等）交易數量有望達到5.46億臺次。
招股書顯示，截至2021年3月31日的12個月內，萬物新生全平臺成交的二手商品超過2610萬臺（不含京東備件庫業務），以消費電子產品為主，同比增長46.6%；GMV總量為228億元（不含京東備件庫業務），同比增長66.1%。
單就2021年第一季度來看，萬物新生全平臺交易約640萬件消費品，同比2020年同期的380萬件增長68.4%。2021年第一季度，萬物新生的GMV為62億元，同比2020年同期的30億元增長106.7%。
2018、2019年、2020年以及2021年第一季度，萬物新生的收入分別為32.62億元、39.32億元、48.58億元與15.14億元，凈虧損分別為10.86億元、15.83億元、17.75億元與6.03億元。
2020年，萬物新生的平臺服務收入為6.14億元，同比增長204.5%。2018年到2020年，該板塊的復合年增長率為627.7%，占總收入的比例由2018年的0.4%增加至2020年的12.6%。
同時，萬物新生的平臺take rate（收費率）從2018年的0.5%提升至2019年的2.4%，于2020年達到4.1%，帶動萬物新生的整體毛利率從2018年的14.1%提升至2020年的25.7%。這意味著，萬物新生的盈利能力在不斷改善。
數據還顯示，2020年第一季度疫情緩和以后，萬物新生營收增長加速。2020年第二季度至2021年第一季度的四個季度內，該公司的核心業務營收同比增長速度分別為45.6%、47.5%、50.9%與135.8%。
運營指標方面，截至2021年3月31日，萬物新生在中國的172個城市經營著755家線下商店。其中，753家為愛回收商店，2家為拍拍商店。同時，萬物新生的海外業務AHS Device還覆蓋了中國香港以及美國、日本、印度等地區。
2020年以及2021年第一季度，萬物新生旗下平臺上交易的所有消費產品中，手機分別為67.7%和69.7%，其余為其他電子產品，如筆記本電腦、平板電腦、數碼相機、奢侈品、家居用品和書籍等。
