近日，傲基科技股份有限公司（下稱“傲基科技”）再次遞交招股書(shū)，準(zhǔn)備在港交所主板上市。據(jù)貝多財(cái)經(jīng)了解，該公司曾于2024年4月遞表，此次是更新資料。另外，傲基科技已于2024年9月獲得境外IPO備案通知書(shū)。
根據(jù)備案通知書(shū)，傲基科技擬發(fā)行不超過(guò)1.48億股境外上市普通股并在港聯(lián)所上市。同時(shí)，該公司81名股東擬將所持合計(jì)約1.98億股境內(nèi)未上市股份轉(zhuǎn)為境外上市股份，并在港聯(lián)所上市流通。
天眼查App信息顯示，傲基科技成立于2010年9月，前身為深圳市傲基電子商務(wù)有限公司。目前，該公司的注冊(cè)資本約為3.87億元，法定代表人為陸海傳，股東包括陸海傳、迮會(huì)越、深創(chuàng)投等。
其中，陸海傳為傲基科技創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)、執(zhí)行董事、首席執(zhí)行官（CEO），直接持股18.37%，通過(guò)樂(lè)清傲基成長(zhǎng)肆號(hào)持股1.06%；迮會(huì)越為該公司聯(lián)合創(chuàng)始人、副董事長(zhǎng)、執(zhí)行董事、首席財(cái)務(wù)官（CFO），持股11.22%，二人合共控制傲基科技30.65%的投票權(quán)。
據(jù)招股書(shū)介紹，傲基科技是一家專注于提供高質(zhì)量家具家居類產(chǎn)品的品牌運(yùn)營(yíng)商及出口物流服務(wù)商。傲基科技在招股書(shū)中稱，該公司提供ALLEWIE、IRONCK、LIKIMIO、SHA CERLIN、HOSTACK及FOTOSOK等品牌的家具家居類產(chǎn)品。
于2023年，傲基科技有11個(gè)品牌的GMV超過(guò)人民幣1億元，根據(jù)弗若斯特沙利文的資料，按銷售收入計(jì)，該公司的6個(gè)產(chǎn)品品類（包括床架、食品柜、梳妝臺(tái)和梳妝凳等）在亞馬遜美國(guó)網(wǎng)站排名第一。
根據(jù)同一資料來(lái)源，按2023年的GMV計(jì)，傲基科技的十個(gè)產(chǎn)品品類（床架、床、冰箱、衣柜及抽屜柜、食品柜、書(shū)柜、梳妝臺(tái)和梳妝凳、餐柜和邊柜、電動(dòng)螺絲刀、高壓清洗機(jī)軟管卷盤(pán)）在亞馬遜美國(guó)網(wǎng)站的市場(chǎng)份額達(dá)到10%以上。
2021年、2022年和2023年，傲基科技的營(yíng)收分別為90.71億元、71.00億元和86.83億元，毛利分別為18.95億元、24.79億元和29.94億元，凈利潤(rùn)分別為-5.90億元、2.23億元和5.20億元。
2024年前四個(gè)月，傲基科技的營(yíng)收為28.34億元，較2023年同期的24.24億元增長(zhǎng)16.91%；毛利9.77億元，2023年同期為8.21億元；凈利潤(rùn)1.89億元，較2023年同期的9648.5萬(wàn)元增長(zhǎng)96.22%，近乎翻倍。
值得一提的是，傲基科技曾因“刷單”被亞馬遜封店。據(jù)傲基科技披露，該公司2021年被封網(wǎng)店數(shù)量為276家，占年初總量的86.8%，而同年新增數(shù)量高達(dá)327家，其中大多數(shù)在亞馬遜事件后方才開(kāi)始運(yùn)營(yíng)。
對(duì)于被封店，傲基科技給出的原因是：該公司若干員工邀請(qǐng)網(wǎng)紅評(píng)論該公司的產(chǎn)品或在產(chǎn)品套餐中放置優(yōu)惠券，作為鼓勵(lì)評(píng)分和評(píng)價(jià)的獎(jiǎng)勵(lì)（非官方推廣評(píng)分或評(píng)價(jià)），主要是為了提高新推出產(chǎn)品的曝光率，以評(píng)估市場(chǎng)的接受程度。
作為調(diào)查的一部分，傲基科技受到亞馬遜採(cǎi)取的以下行動(dòng)的影響：(i)停用或限制被發(fā)現(xiàn)使用非官方推廣評(píng)分或評(píng)價(jià)的相關(guān)網(wǎng)店或相關(guān)賬戶；(ii)凍結(jié)有關(guān)線上賬戶中的資金；及(iii)下架這些網(wǎng)店的產(chǎn)品。
而這帶來(lái)的直接影響是，傲基科技的收入由2021年的90.71億元減少至2022年的71.00億元，同比下降21.7%。2021年，該公司還錄得約5.9億元的虧損，主要是由于亞馬遜事件導(dǎo)致的存貨撇減。
2021年、2022年和2023年，傲基科技分別產(chǎn)生存貨撇減9.84億元、1174.4萬(wàn)元和1785.5萬(wàn)元。傲基科技在招股書(shū)中稱，存貨撇減主要是由于該公司已作出存貨撥備且預(yù)期未來(lái)不會(huì)發(fā)生的亞馬遜事件。
目前，傲基科技仍極其依賴亞馬遜等第三方電商平臺(tái)進(jìn)行銷售產(chǎn)品。2021年、2022年、2023年和2024年前四月，該公司通過(guò)亞馬遜銷售的銷售額分別約76.11億元、45.26億元、46.70億元和15.07億元，占比分別為83.9%、63.8%、53.8%和53.2%。
傲基科技在招股書(shū)中稱，為降低亞馬遜事件的影響，該公司對(duì)網(wǎng)店布局進(jìn)行優(yōu)化，并完善了品牌戰(zhàn)略，以便于更好的管理及資源分配，提高運(yùn)營(yíng)效率。具體而言，該公司專注于家具家居類產(chǎn)品，并投入大量時(shí)間及資源培養(yǎng)多元化的品牌及產(chǎn)品組合。
特別說(shuō)明的是，傲基科技還曾在新三板掛牌。據(jù)招股書(shū)披露，傲基科技于2015年更名為深圳市傲基電子商務(wù)股份有限公司，并于同年11月16日實(shí)現(xiàn)掛牌，代碼為“834206”，簡(jiǎn)稱為傲基電商。2019年4月，該公司便摘牌（終止掛牌）。
在此期間，傲基科技獲得了多家機(jī)構(gòu)的支持。2017年3月，中信證券投資通過(guò)青島金石斥資約5000萬(wàn)元參與了傲基電商的認(rèn)購(gòu)。2018年7月，共青城景林景安斥資約6億元參與認(rèn)購(gòu)。同年8月，紅杉保盛、星界基金分別斥資約3.2億元、2.0億元認(rèn)購(gòu)。
2019年5月，珠海隱山斥資5000萬(wàn)元參與認(rèn)購(gòu)傲基科技，每股成本為13.58元。2020年12月，美的、凱輝基金等合計(jì)斥資1.92億元參與，每股成本為26.23元。2021年9月、12月，深創(chuàng)投、浙民投分別斥資5000萬(wàn)元、1000萬(wàn)元進(jìn)入傲基科技的股東行列。
2022年1月，浙民投對(duì)傲基科技加碼投資了4000萬(wàn)元，每股成本為25.74元。相比之下，深創(chuàng)投、浙民投于2021年9月、12月收購(gòu)其股權(quán)時(shí)，對(duì)應(yīng)的每股成本則分別為12.87元、20.00元，較2020年12月分別驟降50.9%、23.8%。
而在2024年初，浙民投則選擇了減持傲基科技的股權(quán)。據(jù)招股書(shū)披露，傲基科技于2024年3月向浙民投（絲路產(chǎn)業(yè)投資）回購(gòu)1,554,000股股份，代價(jià)約為4713.6萬(wàn)元，參照其投資成本另加8%年利率厘定。
回購(gòu)?fù)瓿珊螅忝裢叮ńz路產(chǎn)業(yè)投資）仍持有傲基科技50萬(wàn)股股份。此時(shí)，傲基科技回購(gòu)的每股成本為16.80元，較浙民投2024年3月投資時(shí)減少16%。據(jù)此計(jì)算，浙民投所持股權(quán)的價(jià)值約為840萬(wàn)元。
同期，傲基科技也獲得了一筆新的融資。招股書(shū)顯示，賽維時(shí)代、溫迪設(shè)計(jì)及溫迪科技于2024年3月分別斥資3000萬(wàn)元、7361.9萬(wàn)元、7200萬(wàn)元參與對(duì)傲基科技的投資，合計(jì)約1.76億元，每股成本為16.80元。
另?yè)?jù)貝多財(cái)經(jīng)了解，傲基科技也曾計(jì)劃在A股上市。2019年8月，該公司曾向上海證券交易所科創(chuàng)板提交上市申請(qǐng)，2020年4月撤回申請(qǐng)，原因是“考慮到我們的核心業(yè)務(wù)與科創(chuàng)板市場(chǎng)定位之間的差異”。
但在2021年5月，傲基科技則向深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板提交上市申請(qǐng)。同月，由于亞馬遜事件的發(fā)生，該公司就撤銷了在A股上市的申請(qǐng)。傲基科技在招股書(shū)中稱，其并無(wú)應(yīng)提請(qǐng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)注意的與A股上市申請(qǐng)有關(guān)的其他事項(xiàng)。
2024年5月，中國(guó)證監(jiān)會(huì)就傲基科技在港交所上市備案一事出具反饋意見(jiàn)，要求該公司說(shuō)明其前期A股申報(bào)的相關(guān)情況，是否存在對(duì)本次發(fā)行上市構(gòu)成重大影響的事項(xiàng)等。
