近日，深圳證券交易所披露的信息顯示，常州晟威機電股份有限公司（下稱“晟威機電”）撤回上市申請文件，保薦人海通證券撤銷保薦。因此，深圳證券交易所終止對其首次公開發行股票并在創業板上市的審核。
據貝多財經了解，晟威機電于2023年6月遞交招股書，準備在創業板上市。本次沖刺上市，該公司計劃5.39億元，將用于新建高端電容器成套設備制造項目、研發中心建設項目、金屬化薄膜電容器卷繞機產線智能化改造項目，用于補充流動資金。
而就在2024年2月5日（一個月前），晟威機電還更新了一版招股書（申報稿）。同日，該公司就深圳證券交易所的第二輪問詢進行了回復。另在2023年11月30日，晟威機電也曾就首輪問詢函進行了回復。
天眼查信息顯示，晟威機電成立于2007年6月，位于江蘇省常州市，是一家以從事專用設備制造業為主的企業。目前，該公司的注冊資本為5911.875萬元，法定代表人為余晟武，股東包括常州維益企業管理有限公司、余晟武、黃自立等。
據招股書介紹，晟威機電是一家專業從事薄膜電容器制造設備研發、生產和銷售的企業。目前，該公司的產品包括薄膜電容器卷繞機、金屬薄膜鍍膜機及電容器薄膜分切機，還提供相關設備配件銷售以及金屬薄膜鍍膜加工業務。
晟威機電在招股書中表示，薄膜電容器作為一種電子元器件，應用于新能源汽車、光伏/風能發電、家電照明、工業控制、電力輸送、醫療、軍工、軌道交通等多個領域。目前，該公司致力于為薄膜電容器生產商提供高效、穩定的智能設備和解決方案。
2020年度至2023年上半年，晟威機電的營收分別為5484.57萬元、1.87億元、2.90億元和1.39億元，凈利潤分別為477.29萬元、5629.69萬元、9212.56萬元和4101.08萬元，扣非后凈利潤分別為293.99萬元、5347.57萬元、8998.07萬元和3818.74萬元。
貝多財經了解到，晟威機電已實現收入的產品主要為薄膜電容器卷繞機、金屬薄膜鍍膜機。報告期內，該公司來自薄膜電容器卷繞機的收入分別為5167.52萬元、1.81億元、2.86億元和1.31億元，占比分別為94.30%、97.36%、98.61%和94.38%，存在產品結構單一的風險。
不僅如此，晟威機電的客戶集中度非常高。報告期內，該公司前五大客戶的收入占比分別為49.05%、55.00%、51.67%和61.33%，存在依賴單一客戶的情形。其中，對法拉電子的銷售占比分別為4.18%、28.17%、29.23%和26.79%，增長較快且占比較高。
據招股書披露，法拉電子于2022年12月入股晟威機電，成為其關聯方。而在2023年上半年，晟威機電對法拉電子的銷售收入則同比下降65.3%。同期，法拉電子的營業收入呈上升態勢。
對此，深圳證券交易所在第二輪問詢時要求晟威機電結合法拉電子的經營業績變化、固定資產以及擴產計劃，說明2023年上半年對法拉電子銷售收入下降的具體原因，與法拉電子的業務合作是否發生不利變化。
同時，晟威機電2020年對法拉電子銷售卷繞機僅有229.26萬元，相關表述“2020年至2022年末，法拉電子卷繞機設備均向發行人采購”是否真實、準確。另外，深圳證券交易所要求晟威機電補充說明法拉電子入股是否對該公司進入其他薄膜電容器廠商產生不利影響。
此前，深圳證券交易所在首輪問詢函中要求晟威機電說明該公司與法拉電子業務合作及法拉電子入股的原因背景、入股價格公允性，客戶入股協議是否涉及業務合作、產品銷售等特殊條款或利益安排。
關于成長性，深圳證券交易所要求晟威機電說明其卷繞機產品占客戶采購同類產品的比重，是否與客戶簽訂長期合作計劃，合作是否具備可持續性；結合下游各行業過剩情況及客戶采購計劃，說明其未來業績是否存在重大不確定性。
同時，說明2023年鍍膜機產品銷售客戶的合作背景及客戶基本情況，目前在手訂單客戶的基本情況，在手訂單是否具有約束力；鍍膜機、分切機未來預期銷售情況及對業績的影響。此外，說明該公司是否具備成長性，是否符合創業板定位。
另據晟威機電此前介紹，該公司于2023年上半年以950萬元的價格收購了伽寶科技的核心固定資產及存貨，該公司主要從事鍍膜機設備制造及鍍膜業務，晟威機電稱收購伽寶科技主要系為加快在鍍膜機領域的布局。
對此，深圳證券交易所要求晟威機電結合伽寶科技最近三年的凈資產、凈利潤、歷史出資及估值情況，說明晟威機電收購伽寶科技價格的公允性及合理性，收購合伽寶科技相關會計處理的合規性。
晟威機電方面回復稱，伽寶科技基于自身經營狀況進行分析，預計未來持續實現良好收益仍需要較長時間的開發與投入且存在不確定性，其未來收益無法合理預測，擬將其鍍膜領域業務和資產對外出售變現，不適合采用收益法進行評估，亦不適合市場比較法。
經評估，截至2022年12月31日，伽寶科技的相關資產評估值為9,535,565.89元，評估增值5,239,884.61元，增值率121.98%。結合評估結果并經交易各方協商，收購資產作價950萬元。
據貝多財經了解，晟威機電在招股書中稱，使用該公司設備生產的薄膜電容器廣泛使用于豐田、大眾、比亞迪、特斯拉、吉利、蔚來等。同時，該公司與比亞迪建立了直接的業務合作關系。
對此，深圳證券交易所還要求晟威機電使用量化數據說明該公司的產品廣泛應用于國內外知名新能源汽車品牌的依據；該公司如何與比亞迪建立直接業務合作關系，合作背景、合作模式及具體協議內容等。
晟威機電在回復時表示，2018年，比亞迪電容器事業部人員與其主動接洽，并對該公司產品逐步開展驗證工作。后續通過其供應商產品認證程序及質量控制部門的產品核驗程序后，雙方建立合作關系。
貝多財經發現，比亞迪曾于2022年進入晟威機電前五大客戶的行列，當期貢獻收入1934.60萬元，占比為6.66%。同期，法拉電子為晟威機電的第一大客戶。而在2023年上半年，法拉電子依然是晟威機電的第一大客戶，而比亞迪則從其前五大客戶中消失。
本次上市前，晟威機電的實際控制人為余晟武、黃自立、成婷，三人合計控制該公司77.13%股權。據招股書披露，黃自立與余晟武是母子關系，余晟武與成婷是夫妻關系。目前，余晟武為該公司董事長、總經理，黃自立為董事、常務副總經理。
其中，余晟武直接持股18.14%，黃自立直接持股2.02%，維益企管、晟騰企管、伽成企管為余晟武、成婷、黃自立控制企業，分別持有43.98%、8.12%、4.87%股份，余晟武為晟騰鴦企管、伽成企管的執行事務合伙人。
另外，拉法電子持股4.54%，衛小虎持股4.06%，朱祥、匯創聚新均分別持股3.17%，馬海燕持股2.66%，中小企業基金持股1.90%，廣東制造業基金持股1.08%，深創投等也是晟威機電的股東。
