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2025年5月7日，江蘇漢邦科技股份有限公司（下稱“漢邦科技”，SH:688755）開啟申購(gòu)，將在上海證券交易所科創(chuàng)板上市。
本次上市，漢邦科技的發(fā)行價(jià)為22.77元/股，發(fā)行數(shù)量為2200萬(wàn)股，募資總額約為5億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后，預(yù)計(jì)募資凈額約為4.3億元。
不難發(fā)現(xiàn)，漢邦科技的募資金額再次縮水。早前招股書顯示，漢邦科技原計(jì)劃募資9.80億元。而根據(jù)漢邦科技遞交的招股書（上會(huì)稿），該公司則擬募資5.98億元。
對(duì)比可知，漢邦科技的募資金額在上會(huì)前夕縮減了約3.8億元。其中，刪掉了原計(jì)劃投入2.91億元的“補(bǔ)充流動(dòng)資金”項(xiàng)目。
同時(shí)，“色譜分離裝備研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”原擬投入2.71億元，下調(diào)至1.81億元。而今，漢邦科技的募資凈額再度減少至4.3億元，較早前已縮水56%，相對(duì)減少5.5億元。
特別說(shuō)明的是，上海證券交易所曾在問(wèn)詢函中要求漢邦科技說(shuō)明其在現(xiàn)有千臺(tái)規(guī)模上新增3000臺(tái)產(chǎn)能的原因，與歷史銷售臺(tái)數(shù)、在手訂單臺(tái)數(shù)及下游客戶需求規(guī)模是否匹配等。
同樣，上海證券交易所在第二輪問(wèn)詢函中，要求漢邦科技結(jié)合在手訂單數(shù)量、市場(chǎng)規(guī)模、市場(chǎng)份額等量化分析新增產(chǎn)能的合理性及產(chǎn)能消化措施。
據(jù)招股書介紹，漢邦科技是一家以色譜技術(shù)為核心，集研發(fā)、生產(chǎn)和銷售于一體的企業(yè)，主要為制藥、生命科學(xué)等領(lǐng)域提供分離純化裝備、耗材、應(yīng)用技術(shù)服務(wù)及相關(guān)的技術(shù)解決方案。
天眼查App信息顯示，漢邦科技成立于1998年10月。目前，該公司的注冊(cè)資本為6600萬(wàn)元，法定代表人為張大兵，主要股東包括張大兵、藥明康德、清科創(chuàng)投、紅杉等。
本次上市前，漢邦科技董事長(zhǎng)、總經(jīng)理張大兵直接持有該公司31.67%股份。另外，張大兵通過(guò)淮安集智、淮安集才和淮安集禮分別控制該公司2.94%、2.67%、1.30%股份，合計(jì)控制漢邦科技38.58%股份，為該公司實(shí)際控制人。
業(yè)績(jī)方面，漢邦科技2022年、2023年和2024年的營(yíng)收分別約4.82億元、6.19億元和6.91億元，凈利潤(rùn)分別約3855.96萬(wàn)元、5149.75萬(wàn)元和7933.82萬(wàn)元。
2022年、2023年和2024年，漢邦科技的扣非后凈利潤(rùn)分別約3854.77萬(wàn)元、5,069.50萬(wàn)元和7605.20萬(wàn)元，剔除股份支付影響的扣非后凈利潤(rùn)分別約4936.06萬(wàn)元、6750.40萬(wàn)元和9329.32萬(wàn)元。
對(duì)比可知，漢邦科技的業(yè)績(jī)保持增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，但2024年的增長(zhǎng)速度有所放緩。2024年，該公司的營(yíng)收增長(zhǎng)率為11.61%，而2021年至2023年的營(yíng)業(yè)收入復(fù)合增長(zhǎng)率為38.97%。
2021年至2023年度，漢邦科技的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入復(fù)合增長(zhǎng)率為38.99%，而2022年至2024年的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入復(fù)合增長(zhǎng)率則為19.78%，相對(duì)減少19.21個(gè)百分點(diǎn)。
值得一提的是，2023年10月，毅達(dá)寧海、毅達(dá)創(chuàng)新分別“清倉(cāng)”了所持漢邦科技的股權(quán)，分別變現(xiàn)約5015萬(wàn)元、2014萬(wàn)元，每股成本為45.45元。
其中，毅達(dá)寧海、毅達(dá)創(chuàng)新均由毅達(dá)資本控制，于2020年進(jìn)入漢邦科技的股東行列。除此之外，漢鼎投資也曾在2022年減持漢邦科技的部分股權(quán)，轉(zhuǎn)讓給了朗瑪峰創(chuàng)業(yè)投資控制的朗瑪五十三號(hào)。
