8月23日，鄭州速達工業機械服務股份有限公司（下稱“速達股份”，SZ:001277）開啟申購，將在深圳證券交易所主板上市。本次上市，速達股份的發行價為32.0元/股，發行數量為1900萬股，募資總額約6.08億元，募資凈額約5.26億元。
據貝多財經了解，這并非速達股份首次沖刺上市。此前，該公司曾于2020年6月遞交招股書，準備在深圳證券交易所創業板上市，原計劃募資5.95億元。而2021年1月，速達股份上會被否，隨即IPO進程終止。
上市委員會審議認為，發行人（即“速達股份”）對是否具有直接面向市場獨立持續經營能力、業務及財務等是否獨立的相關解釋理由不夠充分、合理，對綜機公司與發行人的業務競爭關系對發行人未來業務開展可持續性造成的影響披露及解釋不夠充分、合理。
根據《關于終止對速達股份首次公開發行股票并在創業板上市審核的決定》，上市審核中心在審核中重點關注了以下事項：一是發行人是否具有直接面向市場獨立持續經營的能力，二是鄭煤機（SH:601717、HK:00564）控制的綜機公司對發行人業務的影響。
早前招股書顯示，鄭煤機持有發行人29.82%股份，為第二大股東，但該公司未將其認定為實際控制人。發行人與鄭煤機存在較多業務往來。另外，實際控制人中的賈建國、李優生曾在鄭煤機任職，鄭煤機控制的綜機公司和速達股份也存在競爭關系。
2022年6月，速達股份再次沖刺上市，并將目標瞄向了深圳證券交易所主板，2023年2月平移遞交上市申請材料，同年11月過會。據最新招股書披露，鄭煤機下屬子公司綜機公司從事的業務包括液壓支架維修，與速達股份存在業務競爭的情形。
2021年9月，鄭煤機黨委會、經理層辦公會作出決議，綜機公司不再承接新的維修業務。截至2022年5月末，綜機公司原有維修業務全部履行完畢。截至招股書簽署日，綜機公司與速達股份已不存在業務競爭的情形。
天眼查App信息顯示，速達股份成立于2009年7月，前身為鄭州煤機速達配件服務有限公司。目前，該公司的注冊資本為5700萬元，法定代表人為李錫元，主要股東包括李錫元、鄭煤機、賈建國、李優生等。
據招股書介紹，速達股份是一家專注于機械設備全生命周期管理的服務公司，主要業務要圍繞煤炭綜采設備液壓支架開展，為煤炭生產企業提供維修與再制造、備品配件供應管理、二手設備租售等綜合后市場服務，并為機械設備生產商提供流體連接件產品。
2021年、2022年和2023年，速達股份的營收分別約為8.22億元、10.76億元和12.53億元，凈利潤分別約為1.02億元、1.05億元和1.62億元，扣非后凈利潤分別約為1.01億元、1.03億元和1.62億元。
招股書顯示，速達股份提供的服務或產品均由工業生產企業需求催生而來，涵蓋煤礦機械和工程機械兩個領域的后市場和前端市場。其中，維修與再制造、備品配件供應管理為該公司的主要收入來源，合計占比約七成至八成。
值得一提的是，速達股份的客戶集中度較高。報告期內，該公司前五大客戶的收入占比分別約為68.98%、73.86%和64.37%，其中，對國家能源集團下屬公司收入合計占比分別為30.94%、38.23%和29.37%，客戶集中度較高。
據介紹，速達股份的主要客戶為國家能源集團下屬公司（包括中國神華、寧煤集團等）、陜煤集團等煤炭生產企業。速達股份方面稱，神東分公司、陜煤集團等基于自身業務開展情況、庫存管理需求等因素制定各年度采購計劃，各年之間可能存在一定波動。
另外，速達股份還存在一定關聯交易，主要為向鄭煤機及其子公司銷售產品及提供勞務、采購零部件以及租賃廠房。其中，鄭煤機持有速達股份19.82%的股份，為該公司第二大股東，并通過股東大會提名一名董事和一名監事參與公司治理。
報告期內，速達股份向鄭煤機及其下屬子公司等關聯采購的金額分別為5950.12萬元、5773.27萬元和1.16億元，占采購總額的比例分別為9.41%、8.89%和14.18%；關聯銷售金額分別為1.38億元、1.86億元和2.30億元，占比分別為16.84%、17.29%和18.33%。
另據招股書披露，速達股份2024年上半年的收入約為5.70億元，較2023年同期的5.94億元減少4.03%；凈利潤7896.05萬元，同比增長16.64%；扣非后凈利潤8173.33萬元，同比增長21.35%。
本次上市前，李錫元、賈建國、李優生為速達股份的共同實際控制人，三人分別直接持股30.09%、11.18%及3.73%，合計直接間接控制該公司50.98%的股份。其中，李錫元通過擔任新余鴻鵠和長興臻信的執行事務合伙人分別間接控制該公司4.99%和0.99%的股份。
目前，李錫元為速達股份董事長，賈建國為董事；李優生曾任該公司副總經理，2016年2月卸任。據招股書介紹，李優生卸任副總經理正式退休，而賈建國也曾任該公司副總經理職務，同樣于2016年2月辭去副總經理職務正式退休，但仍是董事。
自 2021 年 4 月起，速達股份總經理職位由原常務副總經理劉潤平接任。
