近日，江蘇澤潤新能科技股份有限公司（下稱“澤潤新能”）在深圳證券交易所更新招股書，補充了截至2023年6月30日的財務數據等信息。
據貝多財經了解，澤潤新能于2023年5月31日遞交遞交招股書（申報稿），準備在創業板上市。本次沖刺上市，澤潤新能計劃募資7.20億元，將用于光伏組件通用及智能接線盒擴產項目、新能源汽車輔助電源電池盒建設項目、研發中心建設項目等。
天眼查信息顯示，澤潤新能成立于2017年3月，前身為江蘇澤潤新材料有限公司，位于江蘇省常州市，是一家以從事電氣機械和器材制造業為主的企業。目前，該公司的注冊資本為4000萬元，法定代表人為陳澤鵬，股東包括陳澤鵬、招銀國際、TCL等。
據招股書介紹，澤潤新能是一家專注于新能源電氣連接、保護和智能化技術領域，專業提供光伏組件接線盒產品一體化解決方案的企業。目前，該司的核心產品為光伏組件接線盒，其中光伏組件接線盒是光伏組件和光伏電力系統的核心配件之一。
澤潤新能在招股書中稱，該公司下游客戶主要為光伏組件廠商，主要客戶包括客戶A、Maxeon、客戶B、客戶C、Sonnenkraft、TCL中環、晶科能源、尚德電力、億晶光電、正信光電、潤陽股份、賽拉弗、海泰新能、中清光伏等。
2020年、2021年、2022年和2023年上半年，澤潤新能的收入分別為1.49億元、2.97億元、5.22億元和4.14億元，凈利潤分別為747.62萬元、3778.39萬元、8639.91萬元和6826.40萬元，扣非后凈利潤分別為184.34萬元、3829.37萬元、8398.84萬元和6094.75萬元。
報告期內，澤潤新能的綜合毛利率分別為20.32%、26.87%、26.82%和25.84%。澤潤新能在招股書中表示，該公司的毛利率受市場競爭情況、公司技術水平、供需關系、客戶結構、公司議價能力、訂單情況等多種因素綜合影響。
貝多財經發現，澤潤新能的客戶相對集中，該公司前五大客戶的銷售收入占銷售總收入的比例分別為74.50%、80.08%、73.54%和70.63%。澤潤新能在招股書中稱，由于其下游光伏組件行業呈現集中度提升的趨勢，頭部光伏組件廠商主導地位有所加強。
報告期內，澤潤新能的主營業務收入中外銷收入分別為3898.54萬元、1.65億元、2.40億元和1.79億元，占比分別為27.80%、58.28%、46.40%和44.28%，境外銷售區域主要以亞洲和北美為主，包括越南、馬來西亞、泰國、墨西哥等國家及地區。
整體來看，澤潤新能的毛利率穩中有增。報告期內，該公司的綜合毛利率分別為20.32%、26.87%、26.82%和25.84%，其中外銷業務毛利率高于內銷業務，主要系外銷客戶——客戶A的接線盒毛利率較高且其收入增長較快，進而帶動外銷收入增長和綜合毛利率整體提升。
據招股書披露，澤潤新能于2022年完成多輪增資。澤潤新能在招股書中稱，其于2022年8月和2022年12月引入廈門TCL、天津中環、合肥陽光、海寧華能等九位新股東，主要是其產品布局、市場開拓和業績增長均持續向好。
其中，廈門TCL于2022年8月出資1746.08萬元認購澤潤新能的股權，按照后者整體估值7.5億元定價；合肥陽光、海寧華能等于2022年12月參與對澤潤新能的增資，按照后者整體投前估值10億元定價，價格為21.92元/股。
本次上市前，陳澤鵬直接持有澤潤新能41.34%的股份，通過擔任鑫潤合伙執行事務合伙人控制該公司7.59%的表決權，合計控制該公司48.93%的表決權。自公司設立至今，陳澤鵬擔任該公司執行董事/董事長。因此，陳澤鵬系澤潤新能控股股東、實際控制人。
IPO前，陳澤鵬直接持有澤潤新能41.3354%的股份，長盈鑫持股12.5259%，鑫潤合伙持股7.5915%，潤峽招贏持股5.2680%，高國亮持股5.1773%，何燕林持股4.2629%，陳錦鵬持股3.5490%，黃福靈持股2.7139%。
同時，招贏科創持股2.6340%，TCL通過廈門TCL持股2.2172%，合肥陽光持股1.8381%，羅強持股1.4196%，海寧華能持股1.1428%，成長共贏持股0.8780%，徐堅、劉俐雅、熊軼民、柴育中、何康分別均持股0.8351%，邵建雄持股0.8267%。
此外，天津中環持股0.6667%，宋致遠持股0.501%，李何燕持股0.4762%，常州蒼龍持股0.4175%，天津晟華持股0.3047%，江山持股0.0667%，海寧慧仁持股0.0114%。
