9月21日，蘇州可川電子科技股份有限公司（下稱“可川科技”）發(fā)布招股說明書，準備在上海證券交易所主板上市。根據(jù)招股書，可川科技擬首次公開發(fā)行1720萬股，占發(fā)行后總股本的比例為25%。
本次沖刺上市，可川科技的發(fā)行價格為34.68元/股，發(fā)行市盈率22.99倍，發(fā)行后總股本為6880萬股，網(wǎng)上申購日期為2022年9月23日。按此計算，可川科技本次上市的募資總額約為5.96億元，總市值約為23.86億元。
根據(jù)介紹，可川科技本次發(fā)行的募集資金將在扣除發(fā)行費用后（募資凈額約5.38億元），其中3.51億元用于功能性元器件生產(chǎn)基地建設(shè)項目，3745.85萬元用于研發(fā)中心項目，1.4億元用于補充流動資金。
公開信息顯示，可川科技成立于2012年，主營業(yè)務(wù)為功能性器件的設(shè)計、研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。根據(jù)招股書介紹，可川科技自成立便專注于電池類功能性器件的研發(fā)生產(chǎn)，并拓展了筆記本電腦結(jié)構(gòu)類功能性器件業(yè)務(wù)和光學(xué)類功能性器件業(yè)務(wù)。
目前，可川科技已與ATL、寧德時代、聯(lián)寶電子、LG化學(xué)、珠海冠宇、三星視界、中創(chuàng)新航、南極光等制造服務(wù)商或組件生產(chǎn)商達成穩(wěn)定合作，產(chǎn)品最終應(yīng)用于蘋果、聯(lián)想、三星、華為等消費電子終端品牌產(chǎn)品和北汽、上汽、寶馬、蔚來、特斯拉等汽車品牌產(chǎn)品。
截至招股書簽署日，可川科技已取得發(fā)明專利14項、實用新型專利53項，總計67項專利。據(jù)智慧芽數(shù)據(jù)顯示，可川科技共有90項專利申請信息，其中發(fā)明專利27項，占比30%，主要專注在模切機、工作臺、固定板、印刷機、易拉膠等技術(shù)領(lǐng)域。
招股書顯示，可川科技2019年、2020年和2021年的營業(yè)收入分別為4.79億元、5.60億元和7.50億元；凈利潤分別為7530.04萬元、7729.37萬元和1.04億元，扣非后凈利潤分別為7334.67萬元、8258.73萬元和1.05億元。
報告期內(nèi)，可川科技的主營業(yè)務(wù)收入分別為4.77億元、5.58億元和7.48億元，其中電池類功能性器件的收入分別為2.82億元、3.12億元和4.69億元，占比分別為59.16%、55.96%和62.70%。
報告期各期內(nèi)，可川科技的主營業(yè)務(wù)毛利率分別為31.29%、29.14%和26.33%，呈下降趨勢。其中，對寧德時代的毛利率分別為21.27%、16.55%和11.13%，逐年下降。可川科技解釋稱，系寧德時代產(chǎn)業(yè)鏈利潤壓力傳導(dǎo)和供應(yīng)鏈競爭加劇的共同作用。
貝多財經(jīng)發(fā)現(xiàn)，寧德時代在2019年、2020年和2021年分別為可川科技第二、第二和第一大客戶，對應(yīng)的收入貢獻分別為6436.31萬元、7373.39萬元和1.64億元，占比分別為13.48%、13.22%和21.90%。
2022年上半年，可川科技的收入為4.20億元，較2021年同期增長29.45%；歸母凈利潤7846.88萬元，較2021年同期增長70.49%；扣非后凈利潤7757.42萬元，較2021年同期增長69.57%。
可川科技在招股書中表示，業(yè)績規(guī)模的提升主要源于對寧德時代、聯(lián)寶電子、欣旺達、瑞浦能源、蜂巢能源銷售的同比增長，同時，受人民幣兌美元匯率影響，該公司2022年上半年匯兌收益有所增加。
同時，可川科技預(yù)計其2022年前三季度（1-9月）的收入約為6.04億元至6.44億元，同比增長14%至22%；預(yù)計歸母凈利潤1.04億元至1.09億元，同比增長30%至37%；預(yù)計扣非后凈利潤1.03億元至1.08億元，同比增長30%至36%。
本次上市前，朱春華和施惠慶是可川科技的控股股東、共同實際控制人，其中朱春華持有該公司2500萬股，占發(fā)行前公司股本總額的48.45%，為該公司第一大股東，任可川科技董事長、首席執(zhí)行官。
相比之下，施惠慶持有可川科技2290萬股，占發(fā)行前該公司股本總額的44.38%，為可川科技第二大股東，任公司董事、總裁。IPO前，朱春華和施惠慶合計直接持有可川科技4,790萬股，合計直接持股比例為92.83%。
